證券時報
胡華雄
2025-02-07 20:18
機構最新持倉線路圖浮現。根據上市公司發布的不定期公告，可以看出公募基金、社保、QFII等機構的最新持倉變動情況。從這些機構主要加倉方向看，高端制造細分行業龍頭公司倍受青睞。
天賜材料1月9日發布的回購公告顯示，截至1月3日，趙詣管理的泉果旭源三年持有期混合持有公司2167.35萬股，較去年三季度末增加231.26萬股。此外，華泰柏瑞滬深300ETF、易方達滬深300ETF持股數量均增加超150萬股。不過，東方新能源汽車主題混合減持超360萬股。天賜材料是電解液龍頭，最新市值在350億元左右。
背光顯示模組龍頭公司隆利科技也吸引多家機構加倉。1月14日，隆利科技發布的回購公告顯示，截至1月10日，馮明遠管理的信澳新能源產業股票、銀華基金國壽股份成長股票傳統可供出售單一資產管理計劃、高盛國際-自有資金、工銀安盛人壽單一資產管理計劃新晉隆利科技前十大流通股股東。
此外，新寶股份、澳華內鏡等也披露了最新股東榜。具體來看，與去年三季度末相比，截至今年1月3日，陳倩管理的富國穩健增強債券、國泰君安證券新晉新寶股份前十大流通股股東。內窺鏡龍頭公司澳華內鏡吸引多只基金加倉，其中張韡管理的匯添富醫療服務混合新晉前十大流通股股東，基本養老保險基金一六零三二組合持股數量增加42.23萬股，趙蓓管理的工銀瑞信前沿醫療股票持股數量增加10萬股。不過，楊楨霄管理的易方達醫療保健行業混合減持超50萬股。
機構重點加倉的標的，大多是高端制造細分行業龍頭，具有較強的成長屬性，且積極拓展海外業務。以澳華內鏡為例，公司正在發力海外市場，持續推進海外準入，并在全球設立多個營銷支持中心。類似的還有天賜材料，海通證券表示，天賜材料全資子公司德州天賜與DuksanElectera簽訂了委托加工協議，這一協議的簽署將有助于公司加速開拓北美市場。
從近期主題基金產品發行情況看，機構也較為重視對高端制造板塊的布局。2024年12月26日，華安先進制造混合型發起式證券投資基金開始發行；今年1月13日，上銀先進制造混合型發起式證券投資基金開始發行；1月15日，華安半導體產業股票型發起式證券投資基金開始發行。
“近年來，許多中國制造業龍頭企業逆勢擴張，展現出強大的生命力。同時，許多小企業也在細分市場中嶄露頭角，產品力和渠道力不斷提升。當前，中國制造業正不斷出海競爭，中國制造業的中長期力量不容低估?！鄙香y基金基金經理鄭眾認為，好的投資需要與時代共振，永遠不要脫離產業時代背景去選擇個股。
廣發基金國際業務部基金經理陳韞中表示，未來兼具勝率和賠率的方向大概率發生在高端制造業，就具體投資方向而言，中長期較為看好低空經濟、人形機器人、固態電池、鈣鈦礦等行業。
