證券時報網(wǎng)
王小偉
2025-02-06 16:29
證券時報記者 劉俊伶
在跨年行情的預(yù)期下，公募基金（以下簡稱“公募”）調(diào)研上市公司的熱情高漲。
據(jù)證券時報·數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計，去年12月以來，公募密集調(diào)研A股上市公司，共有515家上市公司獲得156家公募調(diào)研。博時基金積極性最高，12月以來對105家上市公司進(jìn)行調(diào)研，嘉實基金、富國基金、華夏基金緊隨其后，調(diào)研上市公司家數(shù)分別為83家、82家、79家。
公募重點關(guān)注兩大行業(yè)
電子和機(jī)械設(shè)備行業(yè)受公募重點關(guān)注，調(diào)研上市公司數(shù)量均在70家以上，醫(yī)藥生物、計算機(jī)、電力設(shè)備、汽車行業(yè)緊隨其后，分別有46家、40家、33家、33家。
電子行業(yè)細(xì)分領(lǐng)域中，半導(dǎo)體板塊最受公募關(guān)注，共有36家上市公司獲調(diào)研。
對于半導(dǎo)體板塊上市公司，公募主要關(guān)注人工智能相關(guān)應(yīng)用方面，如泰凌微、瑞芯微、星宸科技在調(diào)研時均表示公司產(chǎn)品可應(yīng)用于AI眼鏡。國芯科技表示，AI芯片定制服務(wù)領(lǐng)域的訂單仍然充足，瀾起科技表示，AI推理的發(fā)展將推動公司相關(guān)產(chǎn)品的應(yīng)用。
國金證券研報認(rèn)為，當(dāng)前晶圓代工產(chǎn)能利用率在持續(xù)提升，而芯片廠商和渠道端庫存保持較低水位，再加上“AI+”的終端需求即將爆發(fā)，預(yù)計2025年有望迎來需求—產(chǎn)能—庫存三種周期共振，從而驅(qū)動半導(dǎo)體行業(yè)迎來大的上行周期。
機(jī)械設(shè)備行業(yè)中，自動化設(shè)備上市公司關(guān)注度居前，調(diào)研家數(shù)超30家的華工科技、中控技術(shù)、匯川技術(shù)、埃夫特-U均屬于自動化設(shè)備細(xì)分行業(yè)，在調(diào)研活動中均提到了海外業(yè)務(wù)方面進(jìn)展。如華工科技表示，公司光聯(lián)接業(yè)務(wù)海外工廠已經(jīng)實現(xiàn)投產(chǎn)條件。中控技術(shù)表示，公司已與沙特阿美攜手開展了多個合作項目，涵蓋數(shù)字化、信息安全、機(jī)器人等多個前沿領(lǐng)域。
13家公司獲券商扎堆評級
去年12月以來公募調(diào)研的515家上市公司中，13家獲得30家及以上的券商評級。
具體來看，比亞迪、華利集團(tuán)、周大生評級券商家數(shù)居前三，分別達(dá)到46家、37家、36家。緊隨其后的是燕京啤酒、德賽西威、安琪酵母和長安汽車等公司。
比亞迪在接受機(jī)構(gòu)調(diào)研時表示，騰勢汽車去年11月銷量10002輛，2024年累計銷量110976輛。其中，騰勢D9去年累計銷量MPV全市場第一，右舵版全球交付加速。
華利集團(tuán)近期接受中歐基金、德邦基金、長城基金等20家基金公司調(diào)研。公司在機(jī)構(gòu)調(diào)研中透露了未來公司開設(shè)新工廠的節(jié)奏。公司表示，2024年公司已經(jīng)有3個成品鞋工廠和1個鞋材工廠投產(chǎn)。未來3—5年，公司將在印尼及越南新建數(shù)個工廠并盡快投產(chǎn)。
20家公司獲30家以上公募調(diào)研
從參與調(diào)研的公募家數(shù)來看，20家上市公司獲30家以上公募扎堆調(diào)研。宇瞳光學(xué)、湯姆貓、廣合科技公募調(diào)研數(shù)量居前。
湯姆貓獲53家公募扎堆調(diào)研，公司在機(jī)構(gòu)調(diào)研活動中介紹了首款A(yù)I機(jī)器人產(chǎn)品。公司表示，湯姆貓AI童伴機(jī)器人是一款針對3—11歲青少年兒童的AI產(chǎn)品，公司為第一代湯姆貓AI機(jī)器人產(chǎn)品研發(fā)了專門的湯姆貓情感陪伴垂直模型，該模型由公司與公司投資的大模型科技公司西湖心辰聯(lián)合打造。
從行情表現(xiàn)上來看，部分公募扎堆調(diào)研的公司股價表現(xiàn)較好，20家獲得30家以上公募扎堆調(diào)研的上市公司，去年12月以來股價平均上漲0.54%，跑贏滬指約4個百分點，3家科創(chuàng)板公司漲幅居前，埃夫特-U累計上漲40.52%居首，奧比中光-UW和益方生物-U分別上漲33.75%和24.69%。
（本版專題數(shù)據(jù)由證券時報中心數(shù)據(jù)庫提供 陳錦興/制圖）
